Что такое сток и outlet?
Сток — модные и стильные брендовые вещи — по доступным ценам
Каждый из нас хочет всегда выглядеть сногсшибательно, одеваться по последней моде и при этом не тратить на одежду всю зарплату. Как же возможно сэкономить, но купить качественную одежду европейских фирм? Тем, кого интересует этот вопрос, получит ответ в статье «что такое сток». Также вы узнаете: откуда берется стоковая одежда и обувь, и почему покупать стоковые веши стало так популярно.
Что же такое сток и outlet?
Англоязычное слово «stock» означает «запас», «остаток», а в переводе с профессионального языка этот термин применяется к магазинам эконом-класса, в которых продают одежду прошлых коллекций и товар, который не реализовали через фирменные магазины. Таким образом, покупка стоковой одежды и обуви — отличная возможность за умеренные деньги одеваться стильно и иметь доступ к качественной одежде, обуви и аксессуарам известных брендов.
Сток — это не сэконд-хэнд
Но сток одежду не стоит путать с одеждой сэконд-хэнд: сэконд-хэнд — уже ношеная одежда, а в стоковые магазины поступает только новая, купленная за границей со складов всемирно известных бутиков одежда, причём со значительными скидками, достигающими 80% от розничной цены в бутиках, что позволяет нашим покупателям приобрести великолепные вещи таких всемирных брендов как
Также не стоит путать сток одежду с распространенными в нашей стране подделками популярных брендов одежды. Покупая в магазинах в розницу или оптом со склада во Львове, вы гарантировано приобретаете только оригинальную одежду, обувь, сумки, аксессуары.
Откуда берется сток?
Естественно, у вас возникнет вопрос: почему продажа стока осуществляется у нас по таким низким ценам по сравнению с фирменными магазинами? Для этого есть несколько причин: во-первых, к нам поступает одежда от сезонных распродаж, когда весь ассортимент убирают с полок магазина, чтобы освободить место для нового товара, и помещают на специальный склад для продажи в качестве стока большими партиями. Таким образом, нераспроданные вещи попадают в магазины сток одежды. Во-вторых, часто в крупных торговых центрах наблюдается переизбыток товара, часть которого продают как сток оптом, чтобы не терять средства, вложенные в него. В третьих, из-за перепроизводства на фабриках остается так называемый предсезонный сток. Для примера, после пошива партии одежды остается ткань. Чтобы реализовать её остатки, предприятие шьет из этой ткани те же вещи и сбывает их как сток — оптом. Фабричный сток иногда образуется, если сорвется большая поставка товара, тогда, чтобы не занимать огромных складских площадей и не терять время на поиск новых заказчиков, фабрика реализует эту продукцию с помощью стоковых компаний.
Поэтому покупка стока оптом со склада во Львове или в розничных магазинах – это реальная возможность приобрести одежду из коллекций европейских производителей по низкой цене.
Одежда сток — что это такое? —
м.Что такое стоковая одежда?
Одежда сток и стоковая торговля — что это такое, как понятие?!
Сток существует уже более 60 лет, и во всем мире имеет большую популярность.
Торговля стоковой одеждой является прибыльным и перспективным бизнесом, по целому ряду объективных причин.
Главные причины по оценке мировых экспертов по маркетингу являются:
- Не нужно конкурировать с крупными международными компаниями. Ведь малый бизнес не имеет ресурсов для такого рода конкуренции.
- Низкая стоимость закупок.
- Относительно небольшие вложения.
- Узнаваемость брендов и товаров, ведь вы торгуете новой брендовой одеждой, знакомой российскому покупателю.
- Не требуется больших вложений в рекламу. И чем больше рекламы со стороны сетевиков, тем лучше для Вас. Главное, правильно воспользоваться этим аспектом, ведь Вы торгуете брендовой одеждой по гораздо низкой стоимости.
В Европе посещают стоковые магазины сотни милионов человек в год.
За последнее десятилетие были созданы, достаточно большие по своим размерам, торговые городки. Они находятся на территории: Италии, Германии, Швейцарии и т.д.
Торговля стоковой одеждой в Европе превращена в большой многомиллиардный бизнес, основанный на желании человека сэкономить.
Российские сток-магазины
Появились относительно недавно, первые магазины в крупных городах открылись около 15-20 лет назад.
Но пока не завоевали должной популярности, поскольку далеко не все знают о них… Какой именно товар продается в таких торговых точках.
Многие россияне путают магазины стоковой одежды с магазинами секонд-хенд.
И этому есть причина. Российские предприниматели, в особенности малый бизнес, не научились представлять свой товар должным образом.
Что и приводит к такому роду замешательства со стороны потенцеального покупателя.
Непривычное россиянам слово (СТОК) буквально означает «товарные остатки». Поэтому в магазинах, позиционирующих себя как сток-центры, продается новая одежда междунородных производителей. Эта одежда была в продаже в Европе более 3-9 месецев назад, в зависимости от фирмы.
В этом заключается принципиальное отличие стока от секонд-хенда.
В магазинах second-hand реализуется одежда и обувь, бывшая в употреблении. А в stock центрах – новый товар.
Чем интересны сток-магазины?
После кризиса 2008 года, когда многие российские предприниматели, торгующие одеждой и обувью турецких, китайских производителей, столкнулись с рядом проблем. Неравная конкуренция со стороны крупных международных сетевых компаний и падение спроса, вызванное кризисом. Предприниматели были вынуждены: либо закрыться, что и сделали многие предприниматели, либо переформатировать свой бизнес.
Доступность многих брендов на российском рынке привела к еще одной проблеме — к конкуренции между брендами, что очень часто напоминало демпинг.
В таких условиях заниматься предпринимательством кажется фактически невозможно, в крупных городах, где 90% розничной торговли сосредоточено в руках сетевиков.
Вот тут и открылась вся прелесть стоковых магазинов!
Мы ничего нового не придумали, с этими же проблемами Европа столкнулась 50-60 лет назад. Глобализация приводит к глобальным решениям. Ведь сток является побочным эффектом крупных международных компаний, бороться и конкурировать они не могут.
Бессмысленно пытаться «укусить себя за хвост». Из-за многомиллиардных оборотов, с каждым годом, стока у компаний становится все больше и больше.
Бесплатной одежды не бывает!
Полные склады одежды приводят в компаниях к ряду проблем. Это большие затраты на хранение товара и вложенные деньги в сам товар. Поэтому это естесственный процесс, который начался с появления сетевых компаний и закончится, если исчезнут сетевики.
Главным преимуществом стока, большинство покупателей считает, возможность серьезно сэкономить, приобретая вещи известных торговых марок по низким ценам!
Качество одежды сток, в российских магазинах, улучшается с каждым годом, однако их количество по прежнему невелико. Это связано с малодоступностью информации и с слабой предпринимательской активностью в России.
Однако, по оценкам экспертов, в ближайшие 10-15 лет российский рынок стоковой одежды не будет уступать европейскому или американскому. Это естественный процесс, происходящий во всем мире. А старые добрые рынки, с каждым годом будут занимать все меньше и меньше места в нашей жизни.
Какой товар продается в сток-магазинах?
Сток-магазины получают товар из нескольких источников:
Первый
1. Первый из них – это магазины розничной торговли сетевых компаний.
Они передают товар, оставшийся после смены коллекции, последние экземпляры, вещи с незначительными или малозаметными дефектами, а так же вещи с витрин или со следами примерок.
Вторым
2. Источником поступления сток-товара являются крупные оптовые компании. Они реализуют остатки сезонных коллекций крупным оптом, которые были приобретены ими у производителей или официальных дилеров.
В этом случае, в сток-магазин попадет одежда и обувь из прошлогодних или позапрошлогодних коллекций.
Эти вещи не утратили товарного вида, кроме того, иногда имеется полный размерно-ростовой ряд моделей, но это более дорогой сегмент стока.
Третий
3. Вариант: сток-магазины получают товар непосредственно от производителей, которые таким способом реализуют излишки, невостребованные партии или остатки сезонного товара.
Чтобы не занимать складские помещения и своевременно получить деньги за уже произведенный товар, предприятие бывает вынуждено продавать товар со значительной скидкой.
Однако это качественные модные вещи, которые можно встретить и в обычных магазинах.
Очень часто одежда в сток-магазинах имеет высокое качество, по причине того, что одежда, привезенная в Россию, была предназначена для европейского внутреннего рынка.
Это приятный бонус для покупателей, они покупают не только бренд, но и качественную вещь.
Низкие цены, высокое качество, узнаваемость брендов — делают магазины стоковой одежды всё более популярными!
А стоковый бизнес, уже давным давно, по всему миру зарекомендовал себя, как устойчивый к кризисам конкурентоспособный бизнес.
По этой причине все больше и больше предпринимателей интересуется и начинают бизнес в сфере торговли одеждой-сток.
Компания CLUBSTOCK.RU желает Вам успехов и удачи в Ваших начинаниях, мы всегда рады Вам помочь!
span{width:5px;height:5px;background-color:#5b5b5b}#mp_form_below_posts1{border:2px solid #000;border-radius:15px;background:#fff;text-align:center}#mp_form_below_posts1 form.mailpoet_form{padding:40px}#mp_form_below_posts1{width:100%}#mp_form_below_posts1 .mailpoet_message{margin:0;padding:0 20px}#mp_form_below_posts1 .mailpoet_validate_success{color:#7bdcb5}#mp_form_below_posts1 input.parsley-success{color:#7bdcb5}#mp_form_below_posts1 select.parsley-success{color:#7bdcb5}#mp_form_below_posts1 textarea.parsley-success{color:#7bdcb5}#mp_form_below_posts1 .mailpoet_validate_error{color:#cf2e2e}#mp_form_below_posts1 input.parsley-error{color:#cf2e2e}#mp_form_below_posts1 select.parsley-error{color:#cf2e2e}#mp_form_below_posts1 textarea.textarea.parsley-error{color:#cf2e2e}#mp_form_below_posts1 .parsley-errors-list{color:#cf2e2e}#mp_form_below_posts1 .parsley-required{color:#cf2e2e}#mp_form_below_posts1 .parsley-custom-error-message{color:#cf2e2e}#mp_form_below_posts1 .mailpoet_paragraph.last{margin-bottom:0}@media (max-width:500px){#mp_form_below_posts1{background:#fff}}@media (min-width:500px){#mp_form_below_posts1 .last .mailpoet_paragraph:last-child{margin-bottom:0}}@media (max-width:500px){#mp_form_below_posts1 .mailpoet_form_column:last-child .mailpoet_paragraph:last-child{margin-bottom:0}}]]>Поделиться ссылкой:
Оптимизация товарных запасов
Залогом процветания и финансовой эффективности торговой точки, будь то крупный супермаркет или магазин шаговой доступности, является грамотное управление складскими и полочными стоками (запасами). Контролировать этот процесс могут только профессионалы, соблюдающие правила ротации и иные принципы хранения продукции. В этой связи не обойтись без качественных услуг мерчандайзинга, с помощью которых получится найти «золотую середину» между минимизацией и максимизацией товарных запасов (их оптимизацию).
Почему нужна минимизация стоков? Согласно японскому взгляду на проблему, любой запас – это потери. Низкий уровень стоков считается основой конкурентоспособного предприятия. Запасы представляют собой страховку от ненадежных партнеров-поставщиков, плохого планирования и управления. Чем точнее прогнозирование спроса и лучше договоренность с дилерами, тем меньший товарный запас может позволить себе компания. Если стоки крайне велики, значит, бизнес недостаточно формализован, и ему требуется большой буфер.
Противоположным подходом к управлению запасами признается их максимизация. Данная прогрессивная стратегия берет начало с древнейших времен. Когда у торговой организации много продукции, она выглядит более солидной, важной и успешной. Однако увеличение стоков должно касаться только якорных, ключевых позиций в магазине. Если товарная группа представляет высокую ценность для покупателей или возможны проблемы с ее поставкой, схема максимизации будет оправдана в полной мере.
Соответственно, оптимизация в рамках мерчендайзинга призвана балансировать между двумя режимами. Она нужна как для затоваривания отдельными видами ассортиментного ряда, так и для борьбы с out-of-stock (отсутствием SKU на полках). Опытные мерчендайзеры всегда контролируют необходимость постоянных и переменных (сезонных) стоков. Во избежание избытка и недостатка единиц заказ поставщикам должен формироваться с учетом среднего коэффициента продаж, остатков на складе и иных показателей.
Возврат «просрочки» можно предупредить за счет правила FIFO и грамотной ротации. При ее осуществлении продукты с истекающими или низкими сроками годности выдвигаются на первый план. Таким образом, они выкладываются на виду у покупателей, чтобы пока еще свежая продукция быстрее попадалась им на глаза. В складских помещениях следить за исполнением принципа «первый пришел – первый ушел» также целесообразно, поскольку в процессе выгрузки новой номенклатуры о ротации старой зачастую забывают.
Что такое аутлет, дисконт-центр и сток и чем они отличаются?
Онлайн покупатели часто спрашивают, чем отличается аутлет от дисконта или от стока? Сегодня разберемся в этих терминах: что, к чему и почему так называются магазины. И где выгоднее делать покупки?
Анастасия Рублева
шопоголик со стажем
Распродажи – любимое время всех покупателей. Многие специально ждут их, чтобы купить понравившиеся вещи с хорошей скидкой, некоторые даже уезжают в другие страны на этот период в поисках низких цен на любимые бренды. Однако есть магазины, где распродажа не временное явление – это стоки, дисконты и аутлеты. Общим для трех этих форматов является наличие скидок 30% — 90% круглый год. В связи с этим многие не видят между ними разницы, но она все-таки есть. Давайте разберемся, что под собой скрывает каждое название, и что вы найдете в каждом из таких магазинов.
Что такое магазин дисконт?
Магазин-дисконт – это место, в которое отвозят нераспроданные коллекции с прилавков магазинов одной сети. В таких торговых точках можно купить брендовую одежду и обувь прошлогодних коллекций. Очень распространенный в России формат, пользующийся популярностью у покупателей дисконт интернет-магазин: Adidas Дисконт, New Balance Дисконт, Nike Дисконт и многие другие. Название пошло от английского слова «discount», что означает «скидка» и указывает на формат непрерывной распродажи. В США именно понятия «дисконт-центр» нет. Такие точки, в которые один бренд распродает свои прошлогодние коллекции, снятые с полок магазинов, называются Outlet.
Аутлет — что это такое?
Аутлет – представляет собой большой магазин в формате торгового центра, в котором распродается одежда, обувь и аксессуары известных мировых брендов. Представьте себе московский ЦУМ, только во всех бутиках круглый год скидки 30% — 90% на все товары!
Существуют два типа:
factory outlet — распродажа товаров непосредственно с производств;
outlet mall — реализация нераспроданных товаров с полок магазинов.
История этого формата началась в USA, где производители обуви впервые решили реализовать населению остатки продукции с фабрик с большими скидками. Изначально такие точки располагались на первых этажах самих фабрик и предлагали товары одного производителя. Сегодня аутлеты представляют собой огромные мультибрендовые торговые центры. Магазины в них ничем не отличаются по виду от модных бутиков, вещи которых они распродают. Крупнейшие из них находятся в Америке и Европе. В России это направление только начинает развиваться.
Как родоначальники этого направления, именно американские аутлеты отличаются наибольшей демократичностью цен. Вещи в аутлете могут быть представлены как несколькими брендами, так и одной сетью. Самые известные из мультибрендовых вариантов:
И монобрендовые:
Сток- магазин распродаж
Сток – место, в которое привозят нереализованные вещи с фабричных складов. Товары могут быть как одной фирмы, так и нескольких и это необязательно известные бренды. Есть точки, специализирующиеся на одежде и обуви, но можно найти и аналогичные магазины с бытовой техникой, мебелью и другой продукцией.
Название происходит он английского слова «stock», которое в бухгалтерском учете означает «товары на складе». В российских стоках можно встретить вещи низкого качества, либо имеющие какой-либо брак, поэтому не всем покупателям нравится этот формат. В Америке аналогом стоков можно назвать магазины Warehouse (дословный перевод «склад», «складское помещение»), они также реализуют залежи товаров на складе по очень низким ценам, однако качество продукции всегда высокое. Самые известные из них:
Теперь вы знаете ответ на вопрос: «аутлет – что это значит?» и в чем разница между аутлетом, дисконт-центром и стоком. Остается вопрос, куда же лучше отправиться любителям шоппинга за выгодными покупками. На него нет однозначного ответа. Если говорить про Россию, то все зависит от ваших потребностей. За брендовыми вещами можно съездить в аутлеты, но пока их не так много. За вещами какой-то конкретный марки – в ее дисконт центр, за совсем низкими ценами можно «поохотиться» в стоковом магазине.
Мы же советуем заказать вещи из Штатов. Вы получите гораздо больший ассортимент товаров по очень выгодным ценам любого размера, цвета и бренда, а разницы между тремя этими форматами там, по сути, и нет.
Что такое акции Пенни Сток (Penny Stock) простыми словами
Акции Пенни сток предоставляют малым предприятиям возможность получить доступ к финансированию. Эти компании могут использовать эту платформу в качестве отправной точки для продвижения на более крупный рынок. Кроме того, поскольку они продаются по таким низким ценам, есть потенциал для значительного роста. Тем не менее, некоторые факторы усиливают риск, связанный с инвестированием или торговлей акциями. Ценные бумаги обычно более рискованны, чем более известные компании, известные как «голубые фишки».
Blue Chip — это национально признанная, устоявшаяся и финансово устойчивая компания. Голубые фишки, как правило, продают высококачественные, широко признанные продукты и услуги. Компании, которые занимаются разработкой «голубых фишек», как правило, переживают спады и работают с прибылью в условиях неблагоприятных экономических условий, что способствует их репутации стабильного и надежного роста.
Недостаток информации, доступной для инвесторов
При любой успешной инвестиционной стратегии важно иметь достаточно информации для принятия обоснованного решения. Для акций пенни сток информацию гораздо сложнее найти по сравнению с известными компаниями. Кроме того, доступная информация о них может поступать из не достоверных источников.
Акции, торгуемые на OTCBB, имеют суффикс «OB». Эти компании подают финансовые отчеты в SEC. Однако компании, перечисленные на розовых листах, не обязаны подавать в SEC. Таким образом, эти предприятия не получают такого же общественного контроля и не регулируются, как акции, представленные на NYSE, Nasdaq и других рынках.
Нет минимальных стандартов
Акции на OTCBB и розовые листы не должны соответствовать минимальным стандартным требованиям, чтобы оставаться на бирже. Как только компания больше не может поддерживать свою позицию листинга на одной из крупных бирж, она может перейти на одну из небольших внебиржевых площадок. Минимальные стандарты действуют как подушка безопасности для некоторых инвесторов и как ориентир для некоторых компаний.
Отсутствие истории
Многие из компаний, которые относятся к Пенни Сток, могут являться только образоваными, а некоторые могут приближаться к банкротству. Эти компании, как правило, имеют плохой послужной список или вообще не имеют. Эо отсутствие исторической информации затрудняет определение потенциала акций.
Ликвидность и Мошенничество
Акции, которые торгуются редко и с малым объемом, не обладают большой ликвидностью. Низкие уровни ликвидности также дают возможность некоторым трейдерам манипулировать ценами на акции. Схема «Pump and Dump» является популярной торговой аферой для привлечения инвесторов к покупке акций. Покупается большое количество акций, после чего наступает период, когда акция раскручивается или накачивается. Как только другие инвесторы бросаются покупать акции, мошенники продают или сбрасывают свои акции. Как только рынок осознает, что нет фундаментальной причины для роста акций, инвесторы торопятся продавать и брать на себя убытки.
- Акции Пенни сток — дают малым и развивающимся компаниям доступ к инвестициям.
- В некоторых случаях акции пенни сток могут стать способом получения доступа к полноценному листингу на крупных биржах.
- Акции имеют низкую цену, что обеспечивают большой потенциал для роста.
- У акций Пенни нет ликвидного рынка с большим количеством покупателей, возможно, даже после того, как их цена выросла.
- Доступна ограниченная информация о финансовой устойчивости или послужном списке компании.
- Пенни акции имеют высокую вероятность мошенничества и банкротства базовой компании.
в торговле | Определение товарных запасов по Merriam-Webster
\ ˌStäk-ən-trād , ˈStäk-ən-trād \1 : оборудование, товары или материалы, необходимые или используемые в торговле или бизнесе
2 : то, что напоминает стандартное оборудование торговца или предприятия. юмор был ее товаром как писателя
Определение объема торговли
Какой объем торговли?
Объем торговли — это общее количество акций или контрактов, проданных на указанную ценную бумагу.Его можно измерить по любому типу ценных бумаг, которыми торгуют в течение торгового дня. Объем торговли или объем торговли измеряется по акциям, облигациям, опционным контрактам, фьючерсным контрактам и всем типам товаров.
Ключевые выводы
- Объем торговли относится к общему количеству акций или контрактов, которыми обмениваются покупатели и продавцы ценной бумаги в течение торговых часов в определенный день.
- Объем торговли — это мера активности и ликвидности рынка в течение определенного периода времени.
- Более высокие объемы торгов считаются более позитивными, чем более низкие объемы торгов, потому что они означают большую ликвидность и лучшее исполнение ордеров.
Общие сведения об объеме торговли
Объем торговли измеряет общее количество акций или контрактов, заключенных по определенной ценной бумаге в течение определенного периода времени. Он включает в себя общее количество акций, совершенных между покупателем и продавцом во время транзакции. Когда ценные бумаги торгуются более активно, объем их торговли высок, а когда ценные бумаги менее активно торгуются, объем их торговли невелик.
Объем имеет тенденцию быть максимальным около открытия и закрытия рынка, а также в начале недели и в последний день недели.
Как работает объем торговли
Каждая рыночная биржа отслеживает объем торгов и предоставляет данные об объеме. Объемы торговых операций сообщаются не реже одного раза в час в течение текущего торгового дня. Эти почасовые объемы торговли являются приблизительными. Объем торгов, сообщаемый в конце дня, также является приблизительным. Окончательные фактические данные будут опубликованы на следующий день.
Инвесторы также могут следить за тиковым объемом ценной бумаги или количеством изменений в цене контракта в качестве суррогата объема торговли, поскольку цены, как правило, изменяются чаще с увеличением объема торговли.
Объем сообщает инвесторам об активности и ликвидности рынка. Более высокие объемы торговли для указанной ценной бумаги означают более высокую ликвидность, лучшее исполнение ордеров и более активный рынок для связи покупателя и продавца. Когда инвесторы сомневаются в направлении движения фондового рынка, объем торговли фьючерсами имеет тенденцию к увеличению, что часто вызывает более активную торговлю опционами и фьючерсами на определенные ценные бумаги.Общий объем обычно выше около времени открытия и закрытия рынка, а также по понедельникам и пятницам. В обеденное время и перед праздниками он обычно бывает ниже.
Особенности
В последнее время частые трейдеры и индексные фонды стали основным источником статистики объема торгов на рынках США. Согласно исследованию JPMorgan 2017 года, пассивные инвесторы, такие как ETF и количественные инвестиционные счета, которые используют высокочастотную алгоритмическую торговлю, несут ответственность за 60% общих объемов торгов, в то время как «фундаментальные дискреционные трейдеры» (или трейдеры, оценивающие фундаментальные факторы, влияющие на акции до вложения) составляли лишь 10% от общих показателей.
Торговцы и объем торговли
В техническом анализе трейдеры используют различные торговые факторы. Объем торговли — один из простейших технических факторов, анализируемых трейдерами при рассмотрении рыночных сделок. Объем торгов во время значительного повышения или понижения цен часто важен для трейдеров, поскольку большие объемы при изменении цен могут указывать на определенные торговые катализаторы. Высокие объемы, связанные с направленными изменениями цены, также могут помочь укрепить поддержку стоимости ценной бумаги.
Уровни объема также могут помочь трейдерам выбрать определенное время для транзакции. При принятии решений о сроках торговли трейдеры следят за средним дневным объемом торгов ценной бумагой в краткосрочные и долгосрочные периоды. Трейдеры также могут использовать несколько индикаторов технического анализа, которые учитывают объем. Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) регулирует продажу ценных бумаг трейдерами. В соответствии с Правилом 144 продавцы не могут продавать ценные бумаги, превышающие 1% от продаваемых акций того же класса.
Пример объема торговли
Предположим, рынок состоит из двух трейдеров, трейдера 1 и трейдера 2. Первый трейдер покупает 500 акций ABC и продает 250 акций XYZ. Другой трейдер покупает 500 акций и продает 250 акций DEF первому трейдеру. Общий объем торгов на рынке составляет 1000 (500 акций ABC + 250 акций XYZ + 250 акций DEF). Это потому, что мы не учитываем дважды объем — когда трейдер 1 покупает 500 акций ABC у трейдера 2, учитываются только 500 акций.Точно так же только 250 акций XYZ и DEF будут отражены в подсчете объемов.
Определение портфеля
Что такое портфолио?
Портфель — это совокупность финансовых вложений, таких как акции, облигации, товары, денежные средства и их эквиваленты, включая фонды закрытого типа и фонды, торгуемые на бирже (ETF). Люди обычно считают, что акции, облигации и денежные средства составляют основу портфеля. Хотя это часто бывает, это не обязательно должно быть правилом. Портфель может содержать широкий спектр активов, включая недвижимость, искусство и частные инвестиции.
Вы можете самостоятельно управлять своим портфелем или позволить финансовому менеджеру, финансовому консультанту или другому финансовому специалисту управлять вашим портфелем.
Ключевые выводы
- Портфель — это совокупность финансовых вложений, таких как акции, облигации, товары, денежные средства и их эквиваленты, а также их эквиваленты фондов.
- Акции и облигации обычно считаются основными строительными блоками портфеля, хотя вы можете вырастить портфель с множеством различных типов активов, включая недвижимость, золото, картины и другие предметы коллекционирования искусства.
- Диверсификация — ключевая концепция управления портфелем.
- Толерантность человека к риску, инвестиционным целям и временным горизонтам — все это критические факторы при составлении и корректировке инвестиционного портфеля.
Понимание портфелей
Одна из ключевых концепций в управлении портфелем — мудрость диверсификации, что означает просто не класть все яйца в одну корзину. Диверсификация пытается снизить риск за счет распределения инвестиций между различными финансовыми инструментами, отраслями и другими категориями.Он направлен на максимизацию прибыли за счет инвестирования в разные области, каждая из которых по-разному реагирует на одно и то же событие. Есть много способов диверсификации. Как вы решите это сделать, зависит от вас. Ваши цели на будущее, ваш аппетит к риску и ваша личность — все это факторы при принятии решения о том, как построить свой портфель.
Независимо от состава активов вашего портфеля, все портфели должны содержать некоторую степень диверсификации и отражать терпимость инвестора к риску, целям доходности, временному горизонту и другим соответствующим ограничениям, включая налоговую позицию, потребности в ликвидности, правовые ситуации и уникальные обстоятельства.
Управление портфелем
Вы можете думать об инвестиционном портфеле как о пироге, разделенном на кусочки разного размера в форме клина, каждый из которых представляет отдельный класс активов и / или тип инвестиций. Инвесторы стремятся создать хорошо диверсифицированный портфель для достижения распределения портфеля риска и доходности, соответствующего их уровню толерантности к риску. Хотя акции, облигации и денежные средства обычно рассматриваются как основные строительные блоки портфеля, вы можете вырастить портфель с множеством различных типов активов, включая недвижимость, золотые запасы, различные типы облигаций, картины и другие предметы коллекционирования искусства.
Инвестопедия / Карла ТардиИзображенный выше пример распределения портфеля предназначен для инвестора с низкой толерантностью к риску. Как правило, консервативная стратегия пытается защитить стоимость портфеля, инвестируя в ценные бумаги с меньшим риском. В этом примере вы увидите, что полные 50% распределяются на облигации, которые могут содержать высококачественные корпоративные и государственные облигации, в том числе муниципальные.
Распределение 20% акций может включать в себя акции голубых фишек или акций с высокой капитализацией, а 30% краткосрочных инвестиций могут включать наличные деньги, депозитные сертификаты (CD) и высокодоходные сберегательные счета.
Большинство профессионалов в области инвестиций согласны с тем, что диверсификация, хотя и не гарантирует от убытков, является ключевым компонентом для достижения долгосрочных финансовых целей при минимизации риска.
Типы портфелей
Может быть столько разных типов портфелей и портфельных стратегий, сколько инвесторов и управляющих деньгами. Вы также можете выбрать несколько портфелей, содержание которых может отражать другую стратегию или инвестиционный сценарий, структурированные для различных нужд.
A Гибридный портфель
Подход гибридного портфеля диверсифицируется по классам активов. Создание гибридного портфеля требует открытия позиций в акциях, а также в облигациях, товарах, недвижимости и даже в произведениях искусства. Как правило, гибридный портфель предполагает относительно фиксированное соотношение акций, облигаций и альтернативных инвестиций. Это выгодно, потому что исторически акции, облигации и альтернативы демонстрировали далеко не идеальную корреляцию друг с другом.
A Портфельные инвестиции
Когда вы используете портфель в инвестиционных целях, вы ожидаете, что акции, облигации или другой финансовый актив будут приносить прибыль или расти в цене с течением времени, или и то, и другое.Портфельные инвестиции могут быть либо стратегическими — когда вы покупаете финансовые активы с намерением удерживать эти активы в течение длительного времени; или тактический — когда вы активно покупаете и продаете актив в надежде получить краткосрочную прибыль.
Агрессивный портфель, ориентированный на акции
Базовые активы в агрессивном портфеле обычно принимают на себя большие риски в поисках большой прибыли. Агрессивные инвесторы ищут компании, которые находятся на ранних стадиях своего роста и имеют уникальное ценностное предложение.Большинство из них еще не стали общеизвестными именами.
Защитный портфель, ориентированный на акции
Портфель, который является защитным, будет, как правило, сосредоточен на потребительских товарах, устойчивых к спадам. Защитные акции хорошо себя чувствуют как в плохие, так и в хорошие времена. Независимо от того, насколько плоха экономика в данный момент, компании, производящие продукты, необходимые для повседневной жизни, выживут.
Портфель акций, ориентированный на доход
Этот тип портфеля зарабатывает деньги на акциях, выплачивающих дивиденды, или других типах распределения между заинтересованными сторонами.Некоторые акции в портфеле доходов также могут входить в защитный портфель, но здесь они выбираются в первую очередь из-за их высокой доходности. Портфель доходов должен генерировать положительный денежный поток. Инвестиционные фонды в сфере недвижимости (REIT) являются примерами приносящих доход инвестиций.
Спекулятивный портфель, ориентированный на акции
Спекулятивный портфель лучше всего подходит для инвесторов, которые имеют высокий уровень толерантности к риску. Спекулятивные игры могут включать первичное публичное размещение акций (IPO) или акции, которые, по слухам, являются объектами поглощения.Технологические или медицинские фирмы, разрабатывающие один прорывный продукт, также попадают в эту категорию.
Влияние толерантности к риску на распределение портфеля
Хотя финансовый консультант может создать общую модель портфеля для человека, терпимость инвестора к риску должна в значительной степени отражать содержание портфеля.
Напротив, терпимый к риску инвестор может добавить несколько акций роста с малой капитализацией к агрессивной позиции роста акций с большой капитализацией, предположить наличие некоторого риска по высокодоходным облигациям и посмотреть на недвижимость, международные и альтернативные инвестиционные возможности для своего портфеля. .Как правило, инвестор должен минимизировать подверженность рискам по ценным бумагам или классам активов, волатильность которых вызывает у них дискомфорт.
Влияние временного горизонта на распределение портфеля
Подобно толерантности к риску, инвесторы должны учитывать, сколько времени они должны инвестировать при создании портфеля. В общем, инвесторы должны двигаться к консервативному распределению активов по мере приближения их целевой даты, чтобы защитить прибыль портфеля до этого момента.
Например, консервативный инвестор может отдать предпочтение портфелю с акциями с высокой капитализацией, индексными фондами широкого рынка, облигациями инвестиционного уровня и позицией в ликвидных эквивалентах денежных средств с высоким рейтингом.
Возьмем, к примеру, инвестора, откладывающего деньги на пенсию, который планирует оставить работу через пять лет. Даже если этому инвестору удобно вкладывать средства в акции и более рискованные ценные бумаги, он может пожелать вложить большую часть портфеля в более консервативные активы, такие как облигации и наличные деньги, чтобы защитить то, что уже было сохранено. И наоборот, человек, который только начинает работать, может захотеть инвестировать весь свой портфель в акции, поскольку у него могут быть десятилетия для инвестирования и способность выдержать некоторую краткосрочную волатильность рынка.
Определение медвежьего рынка
Что такое медвежий рынок?
Медвежий рынок — это когда на рынке наблюдается продолжительное снижение цен. Обычно он описывает состояние, при котором цены на ценные бумаги падают на 20% или более по сравнению с недавними максимумами на фоне широко распространенного пессимизма и негативных настроений инвесторов.
Медвежьи рынки часто связаны со снижением общего рынка или индекса, такого как S&P 500, но отдельные ценные бумаги или товары также могут считаться находящимися на медвежьем рынке, если они испытывают снижение на 20% или более в течение длительного периода времени. обычно два месяца и более.Медвежьи рынки также могут сопровождать общие экономические спады, такие как рецессия. Медвежьи рынки можно противопоставить бычьим рынкам с восходящим трендом.
Ключевые выводы
- Медвежьи рынки возникают, когда цены на рынке снижаются более чем на 20%, что часто сопровождается негативными настроениями инвесторов и ухудшением экономических перспектив.
- Медвежьи рынки могут быть циклическими или долгосрочными. Первый длится несколько недель или пару месяцев, а второй может длиться несколько лет или даже десятилетий.
- Короткие продажи, опционы пут и обратные ETF — это некоторые из способов, с помощью которых инвесторы могут зарабатывать деньги во время медвежьего рынка, когда цены падают.
Что такое медвежий рынок? InvestoTrivia
Понимание медвежьих рынков
Цены на акции обычно отражают будущие ожидания денежных потоков и прибылей компаний. По мере того, как перспективы роста ослабевают, а ожидания рушатся, цены на акции могут снижаться. Стадное поведение, страх и спешка для защиты от убытков могут привести к длительным периодам падения цен на активы.
Одно определение медвежьего рынка гласит, что рынки находятся на медвежьей территории, когда акции в среднем падают как минимум на 20% от своего максимума. Но 20% — это произвольное число, так же как снижение на 10% — произвольный ориентир для коррекции. Другое определение медвежьего рынка — это когда инвесторы более склонны к риску, чем стремятся к риску. Такой медвежий рынок может длиться месяцами или годами, поскольку инвесторы избегают спекуляций в пользу скучных вилок.
Причины медвежьего рынка часто бывают разными, но в целом слабая, замедляющаяся или вялая экономика влечет за собой медвежий рынок.Признаками слабой или замедляющейся экономики обычно являются низкая занятость, низкий располагаемый доход, низкая производительность и падение прибылей бизнеса. Кроме того, любое вмешательство государства в экономику также может спровоцировать медвежий рынок.
Например, изменение ставки налога или ставки по федеральным фондам может привести к медвежьему рынку. Точно так же падение доверия инвесторов может также сигнализировать о наступлении медвежьего рынка. Когда инвесторы верят, что что-то вот-вот произойдет, они примут меры — в данном случае продадут акции, чтобы избежать потерь.
Медвежьи рынки могут длиться несколько лет или всего несколько недель. Светский медвежий рынок может длиться от 10 до 20 лет и характеризуется стабильной доходностью ниже среднего. На светских медвежьих рынках могут происходить подъемы, когда акции или индексы растут в течение определенного периода, но рост не сохраняется, а цены возвращаются к более низким уровням. С другой стороны, циклический медвежий рынок может длиться от нескольких недель до нескольких месяцев.
Индексы основных рынков США были близки к зоне медвежьего рынка 24 декабря 2018 года, упав чуть менее чем на 20%.Совсем недавно основные индексы, включая S&P 500 и Dow Jones Industrial Average, резко упали в зону медвежьего рынка в период с 11 по 12 марта 2020 года. До этого последний продолжительный медвежий рынок в США происходил в период с 2007 по 2009 год во время финансового кризиса. Кризис длился примерно 17 месяцев. За это время S&P 500 потерял 50% своей стоимости.
В феврале 2020 года мировые акции внезапно вышли на медвежий рынок после глобальной пандемии коронавируса, в результате чего индекс DJIA упал на 38% с исторического максимума 12 февраля (29,568.77) до минимума 23 марта (18 213,65) чуть более чем за месяц. Однако к августу 2020 года и S&P 500, и Nasdaq 100 достигли новых максимумов.
История и продолжительность медвежьих рынков.Фазы медвежьего рынка
Медвежьи рынки обычно имеют четыре фазы.
- Первая фаза характеризуется высокими ценами и высокими настроениями инвесторов. К концу этой фазы инвесторы начинают уходить с рынков и фиксировать прибыль.
- На втором этапе цены на акции начинают резко падать, торговая активность и прибыль компаний начинают падать, а экономические показатели, которые когда-то могли быть положительными, начинают опускаться ниже среднего.Некоторые инвесторы начинают паниковать, когда настроения начинают падать. Это называется капитуляцией.
- Третья фаза показывает, что спекулянты начинают выходить на рынок, что приводит к некоторому повышению цен и объемов торгов.
- На четвертой и последней фазе цены на акции продолжают падать, но медленно. Поскольку низкие цены и хорошие новости снова начинают привлекать инвесторов, медвежьи рынки начинают переходить к бычьим рынкам.
«Медведь» и «Бык»
Считается, что феномен «медвежьего рынка» получил свое название от того, как медведь нападает на свою добычу, проводя лапами вниз.Вот почему рынки с падающими ценами на акции называются медвежьими рынками. Как и медвежий рынок, бычий рынок может быть назван в честь того, как бык атакует, поднимая рога вверх.
Медвежьи рынки против коррекций
Медвежий рынок не следует путать с коррекцией, которая представляет собой краткосрочный тренд, продолжительность которого составляет менее двух месяцев. В то время как коррекции предлагают хорошее время для стоимостных инвесторов, чтобы найти точку входа на фондовые рынки, медвежьи рынки редко предоставляют подходящие точки входа.Этот барьер возникает из-за того, что практически невозможно определить дно медвежьего рынка. Попытка возместить убытки может быть тяжелой битвой, если только инвесторы не занимаются короткими продажами или не используют другие стратегии для получения прибыли на падающих рынках.
В период с 1900 по 2018 год промышленный индекс Доу-Джонса (DJIA) имел примерно 33 медвежьих рынка, в среднем один раз в три года. Один из самых заметных медвежьих рынков в новейшей истории совпал с мировым финансовым кризисом, разразившимся в период с октября 2007 года по март 2009 года. .За это время промышленный индекс Доу-Джонса (DJIA) снизился на 54%. Глобальная пандемия COVID-19 вызвала самый последний медвежий рынок в 2020 году.
Короткие продажи на медвежьих рынках
Инвесторы могут получить прибыль на медвежьем рынке за счет коротких продаж. Этот метод предполагает продажу заемных акций и их обратный выкуп по более низким ценам. Это чрезвычайно рискованная сделка, которая может привести к большим потерям, если не сработает. Короткий продавец должен занять акции у брокера до того, как будет размещен ордер на короткую продажу.Сумма прибыли и убытков продавца коротких позиций — это разница между ценой продажи акций и ценой их обратного выкупа, называемая «покрытой».
Например, инвестор продает 100 акций по цене 94 доллара. Цена падает, и акции покрываются по 84 доллара. Инвестор получает прибыль в размере 10 х 100 = 1000 долларов. Если акции неожиданно торгуются с повышением, инвестор вынужден выкупить акции с премией, что приведет к большим убыткам.
Размещение и обратные ETF на медвежьих рынках
Опцион пут дает владельцу свободу, но не обязанность продавать акции по определенной цене в определенную дату или до нее.Опционы пут могут использоваться для спекуляции на падении цен на акции и хеджирования от падения цен для защиты портфелей только для длинных позиций. Инвесторы должны иметь опционные привилегии на своих счетах, чтобы совершать такие сделки. Вне медвежьего рынка покупка пут обычно более безопасна, чем короткая продажа.
Обратные ETF предназначены для изменения значений в направлении, противоположном отслеживаемому ими индексу. Например, обратный ETF для S&P 500 увеличился бы на 1%, если бы индекс S&P 500 снизился на 1%.Существует множество обратных ETF с кредитным плечом, которые увеличивают доходность отслеживаемого индекса в два и три раза. Как и опционы, обратные ETF могут использоваться для спекуляции или защиты портфелей.
Советы для выхода на пенсию на медвежьем рынке
Реальные примеры медвежьих рынков
Раздувающийся кризис дефолта по жилищным ипотечным кредитам настиг фондовый рынок в октябре 2007 года. Тогда 9 октября 2007 года индекс S&P 500 достиг максимума в 1565,15 пунктов. К 5 марта 2009 года он упал до 682 пунктов.55, когда стали очевидны масштабы и последствия дефолтов по ипотеке для экономики в целом. Индексы основных рынков США снова были близки к зоне медвежьего рынка 24 декабря 2018 года, упав чуть менее чем на 20%.
Совсем недавно индекс Dow Jones Industrial Average перешел на медвежий рынок 11 марта 2020 года, а S&P 500 — на медвежий рынок 12 марта 2020 года. Это последовало за самым продолжительным бычьим рынком за всю историю для индекса, который начался в марте 2009 года. Акции снизились из-за коронавируса и падения цен на нефть из-за раскола между Саудовской Аравией и Россией.В течение этого периода Dow Jones резко упал с рекордных максимумов, близких к 30 000, до минимумов ниже 19 000 за считанные недели.
Другие примеры включают последствия лопнувшего пузыря доткомов в марте 2000 г., который уничтожил примерно 49% стоимости S&P 500 и продолжался до октября 2002 г .; и Великая депрессия, которая началась с обвала фондового рынка 28-29 октября 1929 года.
Опасения по поводу распространения вируса COVID-19 вынудили мировую экономику пойти по нисходящей спирали, отправив рынки на медвежью территорию в период с начала до середины 2020 года.Forbes сообщил, что к 23 марта 2020 года индекс S&P 500 упал на 34% до 2237,40. Это сделало падение одним из самых сильных за всю историю индекса. Он не преодолел отметку в 3000 пунктов до 27 мая 2020 года, когда он достиг 3036,13 пункта и начал подниматься выше. Даже защитные акции, такие как финансовые компании, которые обычно хорошо себя чувствуют в трудные времена, снизились вскоре после пандемии. Финансовые акции упали почти на 8% с середины февраля по конец марта 2020 года.
Определение ликвидации
Что такое ликвидация?
Ликвидация в сфере финансов и экономики — это процесс завершения бизнеса и распределения его активов между заявителями.Это событие, которое обычно происходит, когда компания оказывается неплатежеспособной, что означает, что она не может выплатить свои обязательства в установленный срок. По окончании деятельности компании оставшиеся активы используются для выплат кредиторам и акционерам в зависимости от приоритета их требований. Генеральные партнеры подлежат ликвидации.
Термин «ликвидация» может также использоваться для обозначения продажи некачественных товаров по цене ниже, чем затраты для бизнеса, или по цене ниже, чем того требует бизнес.
Ключевые выводы
- Термин «ликвидация» в финансах и экономике означает процесс прекращения бизнеса и распределения его активов между заявителями.
- Обанкротившееся предприятие перестает существовать после завершения процесса ликвидации.
- Ликвидация также может относиться к процессу продажи запасов, обычно с большими скидками.
Как работает ликвидация
Глава 7 Кодекса США о банкротстве регулирует ликвидационные процедуры. Компании по производству растворителей также могут подавать заявки на участие в главе 7, но это редкость. Не все банкротства связаны с ликвидацией; Глава 11, например, касается реабилитации обанкротившейся компании и реструктуризации ее долгов.В главе 11 о банкротстве компания продолжит свое существование после ликвидации устаревших запасов, закрытия неэффективных филиалов и реструктуризации соответствующих долгов.
В отличие от случаев, когда люди подают заявление о банкротстве по главе 7, бизнес-долги все еще существуют после банкротства по главе 11. Долг будет оставаться до истечения срока исковой давности, и, поскольку больше нет должника, который мог бы выплатить причитающуюся сумму, долг должен быть списан кредитором.
Распределение активов при ликвидации
Активы распределяются на основе приоритета требований различных сторон, при этом доверительный управляющий назначается U.S. Министерство юстиции курирует процесс. Самые высокие требования принадлежат обеспеченным кредиторам, у которых есть обеспечение по ссудам, предоставленным бизнесу. Эти кредиторы изымают залог и продают его — часто со значительной скидкой из-за коротких временных рамок. Если это не покрывает долг, они возместят остаток за счет оставшихся ликвидных активов компании, если таковые имеются.
На очереди — необеспеченные кредиторы. К ним относятся держатели облигаций, правительство (если им причитаются налоги) и служащие (если им причитается невыплаченная заработная плата или другие обязательства).Взаимодействие с другими людьми
Наконец, акционеры получают любые оставшиеся активы в том маловероятном случае, если таковые имеются. В таких случаях инвесторы в привилегированные акции имеют приоритет перед держателями обыкновенных акций. Ликвидация также может относиться к процессу продажи запасов, обычно по крутым скидкам. Для ликвидации инвентаря необязательно подавать заявление о банкротстве.
Особенности
Ликвидация также может относиться к выходу из позиции по ценным бумагам. Проще говоря, это означает продажу позиции за наличные; другой подход состоит в том, чтобы занять равную, но противоположную позицию по одной и той же ценной бумаге, например, путем продажи того же количества акций, которые составляют длинную позицию по акции.Брокер может принудительно ликвидировать позиции трейдера, если портфель трейдера упал ниже маржинальных требований или если он продемонстрировал безрассудный подход к принятию риска.
Торговля акциями: с чего начать, как выжить
Не каждый, кто покупает и продает акции, является биржевым трейдером, по крайней мере, если говорить о тонкостях инвестирования. В зависимости от того, как часто они покупают и продают акции, большинство из них попадают в один из двух лагерей: трейдеры или инвесторы.
Карикатура трейдера — это обезумевший человек с Уолл-стритера перед мониторами и бегущей строкой, покупающий и продающий в течение дня.С другой стороны, инвесторы, как правило, находятся в нем надолго, покупая через регулярные промежутки времени и продавая гораздо реже — или не покупая вовсе, по крайней мере, до выхода на пенсию.
Торговля акциями — это не всегда то, что вы видите в зале Нью-Йоркской фондовой биржи, и начать ее можно, не вставая с дивана. Но вам лучше знать, что вы делаете, прежде чем совершать первую сделку.
Что такое торговля акциями?
Биржевые трейдеры покупают и продают акции, чтобы заработать на ежедневных колебаниях цен.Эти краткосрочные трейдеры делают ставку на то, что они могут заработать несколько долларов в следующую минуту, час, день или месяц, вместо того, чтобы покупать акции компании с голубыми фишками, чтобы держать их годами или даже десятилетиями.
Существует два основных типа торговли акциями:
Активная торговля — это то, что делает инвестор, который размещает 10 или более сделок в месяц. Как правило, они используют стратегию, которая в значительной степени зависит от выбора времени на рынке, пытаясь воспользоваться краткосрочными событиями (на уровне компании или на основе рыночных колебаний), чтобы получить прибыль в ближайшие недели или месяцы.
Дневная торговля — это стратегия, используемая инвесторами, которые играют в горячую картошку с акциями — покупают, продают и закрывают свои позиции по одной и той же акции за один торговый день, мало заботясь о внутренней работе базового бизнеса. (Позиция относится к сумме конкретной акции или фонда, которым вы владеете.) Цель дневного трейдера — заработать несколько долларов в следующие несколько минут, часов или дней на основе дневных колебаний цен.
Как торговать акциями
Если вы впервые пробуете свои силы в торговле акциями, знайте, что большинство инвесторов лучше всего обслуживаются простыми вещами и инвестируют в диверсифицированное сочетание недорогих индексных фондов для достижения — и это главное — долгосрочное превосходство.
При этом логистика торговли акциями сводится к шести этапам:
1. Открытие брокерского счета
Торговля акциями требует пополнения брокерского счета — счета особого типа, предназначенного для хранения инвестиций. Если у вас еще нет учетной записи, вы можете открыть ее у онлайн-брокера за несколько минут. Но не волнуйтесь, открытие счета еще не означает, что вы уже вкладываете свои деньги. Это просто дает вам возможность сделать это, когда вы будете готовы.
Реклама
TradeStation 4.0 Рейтинг NerdWallet Рейтинги NerdWallet определяются нашей редакцией. Формула подсчета очков для онлайн-брокеров и робо-консультантов учитывает более 15 факторов, включая комиссию и минимальные суммы, инвестиционный выбор, поддержку клиентов и возможности мобильных приложений.Сборы и минимумы: Рекламная акция: Кредит наличными до 5000 долларов США с соответствующим депозитом. |
Реклама
TradeStation 4.0 Рейтинг NerdWallet Рейтинги NerdWallet определяются нашей редакцией. Формула подсчета очков для онлайн-брокеров и робо-консультантов учитывает более 15 факторов, включая комиссию и минимальные суммы, инвестиционный выбор, поддержку клиентов и возможности мобильных приложений.Сборы и минимумы: Рекламная акция: Кредит наличными до 5000 долларов США с соответствующим депозитом. |
2. Установите бюджет торговли акциями
Даже если вы обнаружите талант к торговле акциями, выделение более 10% вашего портфеля на отдельные акции может подвергнуть ваши сбережения слишком высокой волатильности.Но это не единственное правило управления рисками. Также можно и нельзя:
Инвестируйте только ту сумму денег, которую вы можете позволить себе потерять.
Не используйте деньги, предназначенные для краткосрочных обязательных расходов, таких как первоначальный взнос или плата за обучение.
Уменьшите эти 10%, если у вас еще нет здорового фонда для оказания чрезвычайной помощи, и от 10% до 15% вашего дохода, направляемого на пенсионный сберегательный счет.
3. Научитесь использовать рыночные ордера и лимитные ордера
После того, как у вас есть брокерский счет и бюджет, вы можете использовать веб-сайт онлайн-брокера или торговую платформу для размещения своих сделок с акциями.Вам будет предложено несколько вариантов типов ордеров, которые определяют, как будет проходить ваша сделка. Мы подробно рассмотрим их в нашем руководстве о том, как покупать акции, но это два наиболее распространенных типа:
Рыночный ордер: покупка или продажа акций как можно скорее по лучшей доступной цене.
Лимитный ордер: покупка или продажа акций только по указанной вами цене или выше ее. Для ордера на покупку предельная цена будет максимальной, которую вы готовы заплатить, и ордер будет выполнен, только если цена акции упадет до или ниже этой суммы.
4. Практика с виртуальным торговым счетом
Нет ничего лучше, чем практический, легкий опыт, который инвесторы могут получить с помощью инструментов виртуальной торговли, предлагаемых многими онлайн-брокерами. Бумажная торговля позволяет клиентам проверить свою торговую хватку и создать репутацию, прежде чем вкладывать реальные доллары.
5. Измерьте свою доходность относительно соответствующего ориентира
Это важный совет для всех типов инвесторов, а не только для активных.Конечная цель выбора акций — опередить эталонный индекс. Это может быть индекс Standard & Poor’s 500 (часто используемый в качестве заменителя «рынка»), композитный индекс Nasdaq (для тех, кто инвестирует в основном в технологические акции) или другие меньшие индексы, которые состоят из компаний в зависимости от размера, отрасли и география.
Ключевым моментом является измерение результатов, и если серьезный инвестор не может превзойти эталонный показатель (что с трудом удается сделать даже профессиональным инвесторам), то имеет финансовый смысл инвестировать в недорогой индексный паевой фонд или ETF — по сути, корзину акции, показатели которых близко совпадают с показателями одного из контрольных индексов.
6. Сохраняйте перспективу
Для того, чтобы стать успешным инвестором, не нужно прежде всех находить следующую крупную акцию прорыва. К тому времени, когда вы услышите, что акции XYZ готовы к взлету, как и тысячи профессиональных трейдеров, и потенциал, вероятно, уже учтен в цене акций. Возможно, уже слишком поздно для быстрого получения прибыли, но это не значит, что вы опоздали на вечеринку. Действительно большие вложения продолжают приносить акционерную стоимость годами, что является хорошим аргументом в пользу того, чтобы относиться к активному инвестированию как к хобби, а не к быстрому обогащению.
Как выжить при торговле акциями
Где бы вы ни попадали в спектр инвестора-трейдера, эти четыре совета о том, как торговать акциями, могут помочь вам сделать это безопасно.
1. Снизьте риск за счет постепенного наращивания позиций
2. Игнорируйте «горячие советы»
WallStreetHotShot4721 на форуме EZMillion $ Trade и люди, которые платят за спонсорскую рекламу, рекламирующую акции, вам не друзья. наставники или настоящие гуру Уолл-стрит.Во многих случаях они являются частью рэкета, когда сомнительные люди покупают ведра акций малоизвестной, плохо торгуемой компании (часто копейки) и выходят в Интернет, чтобы разжечь их.
По мере того, как невольные инвесторы загружают акции и поднимают их цену, мошенники забирают их прибыль, сбрасывают свои акции и отправляют акции вниз вниз. Не помогайте им набивать карманы.
3. Ведите хорошие записи для IRS
Если вы не используете учетную запись, которая пользуется налоговым льготным статусом — например, 401 (k) или другие учетные записи на рабочем месте, или Roth или традиционный IRA — налоги на инвестиционные прибыли и убытки могут усложняться.
IRS применяет разные правила и налоговые ставки и требует заполнения разных форм для разных типов трейдеров. Еще одно преимущество ведения хорошего учета заключается в том, что проигравшие инвестиции могут использоваться для компенсации налогов, уплаченных с дохода, с помощью изящной стратегии, называемой сбором налоговых убытков.
4. Выбирайте своего брокера с умом
Чтобы торговать акциями, вам нужен брокер, но не поддавайтесь ни одному брокеру. Выберите тот, который лучше всего соответствует вашему стилю и опыту инвестирования.Более высоким приоритетом для активных трейдеров будут низкие комиссии и быстрое исполнение ордеров для чувствительных ко времени сделок. Ознакомьтесь с нашими подборками лучших онлайн-платформ для активных трейдеров / дневных трейдеров, чтобы узнать больше.
Инвесторам, которые только начинают торговать, следует искать брокера, который может научить их инструментам торговли с помощью образовательных статей, онлайн-руководств и личных семинаров (см. Обзоры NerdWallet для лучших брокеров для начинающих). Другие особенности, которые следует учитывать, — это качество и доступность инструментов проверки и анализа запасов, оперативные оповещения, простой ввод заказов и обслуживание клиентов.
Что бы ни случилось, время, потраченное на изучение основ исследования акций и испытание взлетов и падений биржевой торговли, даже если последних больше, — это время потраченное не зря, если вы наслаждаетесь кататься и не вкладывать деньги, которые вы не можете позволить себе потерять.
Часто задаваемые вопросыКакой сайт биржевой торговли лучше всего подходит для новичков?
NerdWallet проверил и оценил онлайн-биржевых брокеров, основываясь на том, какие из них лучше всего подходят для начинающих.Этот список принимает во внимание инвестиционный выбор биржевого брокера, поддержку клиентов, комиссию за счет, минимум счета, торговые расходы и многое другое.
Какая стратегия торговли акциями хороша для новичков?
Сначала потренируйтесь с виртуальным торговым счетом, а затем начните инвестировать небольшие суммы, чтобы избежать ненужного риска. Отсюда вы можете постепенно увеличивать сумму, но помните: не вкладывайте ничего, что вы не можете позволить себе потерять, особенно в рискованные стратегии. Большинство финансовых консультантов рекомендуют вкладывать большую часть инвестиционного портфеля в паевые инвестиционные фонды, индексные фонды или биржевые фонды.
Можно ли торговать акциями по 100 долларов?
Да, если цена акции ниже 100 долларов и на вашем брокерском счете нет требуемых минимумов или комиссий, которые могут подтолкнуть транзакцию к цене выше 100 долларов. Лучшие онлайн-биржевые брокеры для новичков не будут иметь минимумов или комиссий, поэтому с ними вы сможете инвестировать 100 долларов в любую компанию, цена акций которой составляет 100 долларов или ниже. Некоторые брокеры также позволяют покупать дробные акции, что означает, что вы можете купить часть акции, если вы не можете позволить себе полную стоимость акции.
В чем разница между торговлей акциями и инвестированием?
В какое время я могу начать дневную торговлю?
Обычные часы торговли на Нью-Йоркской фондовой бирже и Nasdaq — с 9:30 до 16:00. Восточное время в непраздничные будние дни. Однако бывают также премаркеты и внеурочные сессии — не все брокеры позволяют вам торговать в эти расширенные рыночные часы, но многие это делают. Узнайте больше о торговле в нерабочее время здесь.
Как вести дневную торговлю — NerdWallet
Легко быть очарованным идеей быстрого получения прибыли на фондовом рынке, но дневная торговля почти никого не делает богатым — на самом деле, многие люди с большей вероятностью потеряют деньги.И наоборот, инвесторы, которые покупают и держат недорогие индексные фонды, отслеживающие широкий рыночный индекс, такой как S&P 500, могут получить более высокую доходность в течение длительного периода. Исторически сложилось так, что годовой доход S&P 500 составлял около 10%.
Однако, если вы все еще хотите попробовать свои силы в внутридневной торговле, важно соблюдать некоторые правила, чтобы не забивать себе голову. Вот как подойти к внутридневной торговле наиболее безопасным способом.
Советы для начала дневной торговли
Существует бесчисленное множество советов и приемов для максимизации вашей дневной прибыли, но эти три являются наиболее важными для управления существенными рисками, присущими дневной торговле:
Торгуйте деньгами, которые вы может позволить себе проиграть.Крайне важно отложить определенную сумму денег для внутридневной торговли. Не торгуйте больше этой суммы, не используйте ипотеку или арендную плату. Почему? Возможно, вы его потеряете.
Начните с малого. Тем более, что вы начнете делать ошибки и теряете деньги в дневной торговле. Держите под контролем потери, пока не наберетесь опыта.
Не бросайте повседневную работу. Вам может повезти, особенно если рынок находится в устойчивом бычьем движении. Но вам нужно будет увидеть, как работает ваша торговая стратегия, когда рынок становится жестким, особенно во время рецессии, прежде чем расширять свои усилия.Как только вы станете стабильно прибыльными, оцените, хотите ли вы уделять торговле больше времени.
Лучшие ценные бумаги для внутридневной торговли
Для начала вам нужно решить, какие типы ценных бумаг вы собираетесь покупать и продавать. Вы можете торговать облигациями, опционами, фьючерсами, товарами и валютами, но акции являются одними из самых популярных ценных бумаг для внутридневных трейдеров — рынок большой и активный, а комиссии относительно низкие или отсутствуют вовсе.
Обычно лучшие акции для дневной торговли имеют следующие характеристики:
Хороший объем.Дневные трейдеры любят акции, потому что они ликвидны, то есть торгуют часто и в больших объемах. Ликвидность позволяет трейдеру покупать и продавать, не сильно влияя на цену. Валютные рынки также высоколиквидны.
Некоторая волатильность, но не слишком большая. Волатильность означает, что цена ценной бумаги часто меняется. Такое движение необходимо дневному трейдеру для получения какой-либо прибыли. Кто-то должен быть готов заплатить другую цену после того, как вы откроете позицию.
Знакомство.Вы захотите понять, как торгуется ценная бумага и что вызывает движение. Повредит ли отчет о прибылях компании или поможет ей? Акция застряла в торговом диапазоне, постоянно колеблясь между двумя ценами? Знание акции может помочь вам торговать ею. (Вот как исследовать акции.)
Информационная ценность. Освещение в СМИ вызывает у людей интерес к покупке или продаже ценных бумаг. Это помогает создать волатильность и ликвидность. Многие внутридневные трейдеры следят за новостями, чтобы найти идеи, в соответствии с которыми они могут действовать.
Дневные трейдеры, которые сосредотачиваются на акциях, часто полагаются на «технический анализ» или анализ движения акций на графике, а не на «фундаментальный анализ», который включает изучение таких факторов компании, как ее продукты, отрасль и менеджмент. В то время как одни дневные трейдеры могут обменивать десятки различных ценных бумаг за день, другие придерживаются лишь нескольких — и хорошо их знают. Эти знания помогут вам определить, когда покупать и продавать, как акции торговались в прошлом и как они могут торговаться в будущем.
Популярные стратегии дневной торговли
После принятия решения о торговле ценными бумагами вам необходимо определить лучшую торговую стратегию, чтобы максимизировать ваши шансы на прибыльную торговлю. Вы можете специализироваться на определенной стратегии или сочетать и сочетать некоторые из следующих типичных стратегий.
Трейдеры находят акцию, которая имеет тенденцию колебаться между минимальной и максимальной ценой, называемую акцией с «ограниченным диапазоном», и они покупают, когда она приближается к минимуму, и продают, когда она приближается к максимуму.Они также могут продавать в шорт, когда акция достигает максимума, пытаясь получить прибыль, когда акция падает до минимума, а затем закрывать короткую позицию. | |
Этот высокоскоростной метод пытается получить прибыль от временных изменений настроения, используя разницу в цене покупки и продажи акции, также называемую спредом. Например, если цена предложения покупателя внезапно падает, дневной трейдер может вмешаться, чтобы купить, а затем попытаться быстро перепродать акции по цене продажи акции или выше, получая небольшой «спред» на сделке. | |
Это означает, что трейдер коротко продает акции, которые выросли слишком быстро, когда покупательский интерес начинает убывать. Трейдер может закрыть короткую позицию, когда акции падают или когда покупательский интерес растет. | |
Импульс, или следование за трендом | Эта стратегия пытается оседлать волну акций, движущихся вверх или вниз, возможно, из-за отчета о прибылях и убытках или каких-либо других новостей. Трейдеры будут покупать растущие акции или «угасать» падающие, ожидая, что импульс будет продолжаться. |
Как вы будете реализовывать эти стратегии, зависит от вас. Некоторые трейдеры могут рассчитывать на пенни за акцию, как трейдеры спреда, в то время как другим нужно видеть большую прибыль перед закрытием позиции, как трейдерам на колебаниях. Некоторые трейдеры могут пожелать остаться на ночь, в то время как другие не захотят и предпочтут сохранять нейтральную позицию на случай, если плохие новости появятся раньше, чем они смогут отреагировать.
Чтобы знать, когда торговать, внутридневные трейдеры внимательно следят за потоком ордеров на акции, списком потенциальных ордеров, выстраивающихся в очередь на покупку и продажу акции.Перед покупкой они будут искать акцию, которая упадет до «поддержки», цены акции, при которой другие покупатели вступят в силу, чтобы купить, и акция с большей вероятностью вырастет. Чтобы продать, они будут искать, когда акция достигает «сопротивления» — цены, по которой больше трейдеров начинают продавать, и цена с большей вероятностью упадет. Чтобы выносить подобные суждения, вам понадобится брокер, который позволит вам видеть поток ордеров.
Какую бы стратегию вы ни выбрали, важно найти одну (или несколько), которые работают и которые вы можете использовать.Поиск стратегии, которая работает для вас, может занять некоторое время, но даже в этом случае рынок может измениться, вынуждая вас изменить свой подход.
Лучшее время для дневной торговли
Дневным трейдерам нужны ликвидность и волатильность, и фондовый рынок предлагает их чаще всего в часы после открытия, с 9:30 до примерно полудня по восточному времени, а затем в последний час торгов до закрытия в 16:00 ET.
Что касается лучшего времени для прибыльной торговли, то существует множество теорий, но неоспоримо то, что концентрация сделок завершает обычную рыночную сессию.Анализ, проведенный Jefferies Group, показал, что в 2018 году 25% среднего дневного объема торгов приходилось на последние 30 минут обычных торговых часов, исключая аукцион закрытия, а 5,5% приходились на первые 30 минут.
Дневной трейдер может совершать от 100 до нескольких сотен сделок в день, в зависимости от стратегии и того, как часто появляются привлекательные возможности. При таком большом количестве сделок важно, чтобы дневные трейдеры сохраняли низкие затраты — наш онлайн-инструмент сравнения брокеров может помочь сузить варианты.
Управление рисками в дневной торговле
Приведенные выше основные правила могут помочь вам избежать некоторых из самых серьезных катастроф в дневной торговле, но также важно управлять меньшими рисками. Управление рисками — это ограничение вашего потенциального убытка или суммы денег, которую вы можете потерять в любой сделке или позиции. Рассматривая свой риск, подумайте о следующих вопросах:
Размер позиции. Если сделка пойдет не так, сколько вы потеряете?
Доля вашего портфеля.Тесно связанный с размером позиции, насколько сильно пострадает ваш общий портфель, если позиция испортится?
Убытки. Какой уровень убытков вы готовы вынести, прежде чем продать?
Продам. После того, как вы совершили прибыльную сделку, в какой момент вы продаете?
Даже с хорошей стратегией и правильными ценными бумагами сделка не всегда будет успешной. Важно иметь план закрытия позиции, будь он чисто механическим — например, продавать после того, как она поднимется или снизится на X%, — или на основе того, как торгуются акции или рынок в этот день.
Правильное управление рисками предотвращает превращение мелких убытков в крупные и сохраняет капитал для будущих сделок. Но это означает, что трейдеры должны быть готовы осознать убыток, который многим трейдерам трудно смириться, даже если он необходим для долгосрочного выживания.
Правильно научитесь дейтрейдингу
Если вы еще не совсем готовы играть в прайм-тайм, вы всегда можете сначала попробовать симулятор фондового рынка. Бумажная торговля включает в себя смоделированные биржевые торги, которые позволяют увидеть, как работает рынок, прежде чем рисковать реальными деньгами.Бумажные торговые счета доступны во многих брокерских конторах. Вы также можете получить представление о платформе и функциональных возможностях брокера с помощью этого подхода в дополнение к тому, чтобы увидеть, насколько вы теоретически прибыльны.
Хотя может быть полезно протестировать дневную торговлю в смоделированных условиях, все же ничто не заменит реальную торговлю, когда на кону есть деньги. Вот несколько дополнительных советов, которые следует учесть перед тем, как вступить в эту сферу:
Определите свою стратегию перед тем, как начать.Потеря денег пугает людей, заставляя их принимать неверные решения, и иногда вам приходится терять деньги, когда вы занимаетесь дневной торговлей. Наличие плана выхода для каждого из ваших инвестиционных холдингов важно, потому что он помогает вам избежать принятия эмоционального решения, когда вам нужно принять рациональное решение.
Будьте терпеливы. Ищите торговые возможности, соответствующие вашим стратегическим критериям. Если ситуация не подходит, не торгуйтесь. Вам не нужно торговать, если ничто не выглядит привлекательно.
Читайте, читайте, читайте.Постоянно следите за тем, что происходит на рынках. Важные новости — даже не связанные с вашими инвестициями — могут изменить всю тенденцию рынка, сдвинув ваши позиции без каких-либо новостей о компании.
Подходит ли вам дневная торговля?
Дневная торговля — это всего лишь один из способов приблизиться к фондовому рынку, и он вряд ли стоит того для большинства инвесторов. Вот несколько ресурсов, которые помогут вам взвесить менее сложные и простые подходы к приумножению денег:
.